Kan Bitcoin Möjliggöra En Förtida Pensionering?

Du kanske inte gillar de enkla svaren på denna viktiga fråga.

Det är en enkel fråga. Varje investerare i Bitcoin (BTC 0,4 %) måste åtminstone ha övervägt den ytligt. Kan denna innovativa digitala valuta generera tillräckliga medel för att jag ska kunna gå i förtidspension?

Tyvärr kan jag inte ge dig ett rakt ja eller nej-svar. I själva verket ligger det rätta svaret i din speciella situation någonstans mellan ”jag vet inte” och ”det beror på”.

Vi kan dock undersöka några av de viktigaste aspekterna som kan leda till ett mer solitt svar för din unika situation. Ta på dig dina tankehattar.

Låt oss fastställa ett godtagbart mål

Beroende på ditt födelseår varierar den genomsnittliga pensionsåldern för amerikaner mellan 65 och 67 år. Denna glidande skala bestämmer när du kan börja samla in fulla socialförsäkringsförmåner, även om du kan begära dem några år tidigare till en lägre nivå.

Om du är född 1960 eller senare kan du gå i pension så tidigt som vid 62 års ålder, men dina socialförsäkringsutbetalningar skulle minskas med 30 procent.

Därför är den verkliga frågan vi ställer oss här om bitcoin kommer att göra det möjligt för mig att gå i pension fem år tidigare i bekvämlighet genom att överbrygga det enorma 30-procentiga underskottet i min socialförsäkringsinkomst.

Tiden är din närmaste allierade

Ju yngre du är, desto fler pensionsförberedelser kan du göra. Låt mig demonstrera potentialen i sammansatt avkastning på investeringar under längre tidsperioder.

Hemma kan du spela med med en Foolish-kalkylator. Jag svarar på frågan ”Vad kan mina besparingar växa till?”.

Föreställ dig att du började med ingenting och sparade 100 dollar per månad inför pensionen på ett grundläggande investeringskonto med en årlig genomsnittlig avkastning på 8 %. Vi behåller den vanliga skatteklassen på 22 %.

Till en början kommer resultaten att vara blygsamma, men de kommer att accelerera avsevärt med tiden.

Du kommer att ha 16 995 dollar på ditt pensionssparkonto efter det första decenniet. Det totala värdet bör öka till 48 125 dollar efter tjugo år. Och om du gör detta i 30 år kommer du att ackumulera 105 151 dollar.

Inte illa för en total investering på 36 000 dollar under 30 år. Den effektiva avkastningen på din monetära investering är 42 % efter ett decennium, 100 % efter tio år och 192 % efter tre decennier.

Den genomsnittliga sammansatta tillväxttakten (CAGR) är oförändrad på 3,54 procent. Penningmagin ligger i att ditt kapital sätts i arbete under en längre tidsperiod, vilket gör att du kan generera ytterligare inkomster utöver din investeringsavkastning. Denna effekt är kumulativ över tid.

Om du befinner dig inom ett decennium från den önskade förtidspensionsåldern måste du därför göra betydligt högre årlig avkastning på dina tillgångar än någon som började spara i 20-årsåldern. Tyvärr är det inte jag som skapar reglerna. Det är bara matematik.

Bitcoin kan vara användbart

Det finns ett litet problem med konceptet att utnyttja Bitcoin för att kompensera en 30-procentig brist i dina pensionsmedel. Diversifiering är en viktig och fördelaktig finansiell teknik, och att allokera 30 % av din pensionsportfölj till en enda tillgång är inte särskilt hälsosamt.

Undantag från denna regel är tillgångar som är naturligt varierande, till exempel en S&P 500-indexfond. Bitcoin uppfyller inte detta kriterium.

En mer rättvis Bitcoin-allokering kan å andra sidan teoretiskt sett överträffa dina andra investeringar och uppnå en portföljvikt på 30 % genom att producera större investeringsavkastning över tid.

Hur svårt skulle det vara? Återigen beror det på din tillgängliga tid. Så låt oss föreställa oss att vi behöver förvalta en portfölj på 100 000 dollar.

Du har köpt Bitcoin för 5 000 dollar, vilket motsvarar cirka 0,3 digitala mynt enligt nuvarande prisnivå.

Resten placeras i en aktieportfölj med låg risk som genererar en årlig avkastning på 8 % oavsett marknadsförhållanden. Hur hög måste Bitcoins årliga CAGR vara för att den ska utgöra 30 % av portföljen efter ett visst antal år?

Vi lägger inte till några ytterligare pengar till detta imaginära investeringskonto. Skattesatserna spelar inte heller någon roll, eftersom de gäller lika mycket för investeringar i Bitcoin som för investeringar som inte är i Bitcoin (förutsatt att lagstiftningen för kryptovalutabeskattning behandlar Bitcoin som en aktie flera decennier framöver) (förutsatt att lagstiftningen för kryptovalutabeskattning behandlar Bitcoin som en aktie flera decennier framöver).

Jag har en lösning, men den gäller bara om vi antar att kon är sfärisk.

Om du har 40 år att arbeta med kan du arbeta med en årlig avkastning på 13,9 % på din Bitcoin-investering.

För att göra detta på 30 år behöver du en Bitcoin CAGR på cirka 16 %.

Har du bara två decennier på dig? Okej, då behöver du en årlig Bitcoinavkastning på 20 %.

Och när du verkligen vill gå i pension vid 62 års ålder, men du har precis firat din 52:a födelsedag, skulle Bitcoin behöva utföra några hårda lyft. Den nödvändiga årliga avkastningen skulle öka till 33,5 % i det här fallet.

Det finns inga garantier

Kan det göras? Åh, absolut – Bitcoin har genererat genomsnittliga årliga tillväxtsiffror betydligt över 30 % genom åren.

Om du förvärvade en Bitcoin för 0,09 dollar redan 2010 och höll den till dagens pris på cirka 16 635 dollar är det en häpnadsväckande CAGR på 154 %.

Den största och äldsta kryptovalutan är dock känd för sin volatilitet. Avkastningen på ett enskilt år har varierat från 5 571 % år 2014 till en förlust på 72 % år 2019.

Bitcoin har förlorat 65 % av sitt värde år 2022, vilket belyser den digitala valutans osäkra karaktär.